线下项目

按照证监会2004年对非经常性损益的解释，线下项目中有些也属于非经常性项目，线下项目中有些也属于经常性项目。即，在所有线下项目中包含的“交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益”属于非经常性项目，此处的交易可能包括出售资产、提供劳务、承担债务或费用、委托及受托经营、占用资金等形式。在所有线上项目中包含的“比较财务报表中会计政策变更对以前期间净利润的追溯调整数”属于非经常性损益。主营业务税金及附加、所得税中可能包括的越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免等属于非经常性损益。管理费用中以前年度计提的存货跌价准备转回数属于非经常性损益。财务费用中对非金融公司收取的资金占用费也属于非经常性损益。

在线下项目中，投资收益中的长期投资持有期间取得的损益，长期债权投资的处置损益，按照企业会计制度计提的长期投资减值准备、短期投资跌价准备属于经常性损益。对于经过国家有关部门批准设立的有经营资格的金融机构来说，计入投资收益的短期投资损益也属于经常性损益。在营业外支出中，按照企业会计制度计提的固定资产减值准备、在建工程减值准备、无形资产减值准备、委托贷款减值准备属于经常性损益。以营业利润为界限，将营业利润之上的项目称为线上项目，它们被认为大都是经常性的；营业利润之下的项目称为线下项目，它们被认为大都是偶然性的。

关联交易盈余管理愈演愈烈，极大地损害了投资者的利益。以往大量研究提供了上市公司操纵应计项目及线下项目进行盈余管理的证据，则以中国上市公司2002--2004年的面板数据为研究样本，首次大样本检验线下项目关系。主要结论包括：

（1）有配股盈余管理动机的公司的第一类关联交易（通常计入线上项目的关联交易）比例显著高于控制样本，第三类关联交易（担保抵押类关联交易）比例显著低于控制样本。

（2）有避亏盈余管理动机的公司的第二类关联交易（通常计入线下项目的关联交易）比例显著高于控制样本。

（3）有盈余管理动机的公司，当其附属企业集团时，或者其控股股东处于绝对控股地位时，其关联交易比例更高。

（4）第一类关联交易与线下项目显著负相关，有盈余管理动机的公司，线下项目较低时第一类关联交易比例较高。

（5）配股公司配股后的关联销售和关联采购比例显著低于配股前。扭亏为盈的公司扭亏当年的第二类关联交易比例显著高于扭亏前一年。综上所述，计入线下项目的关联交易是上市公司为获取配股资格而进盈余管理的重要手段，计入线下项目的关联交易是上市公司为避免亏损而进行盈余管理的重要手段；上市公司控股股东处于绝对控股地位时，或控股股东隶属某一企业集团时，关联交易盈余管理行为更严重；进行盈余管理时，线下项目与计入线上项目的关联交易具有替代性。

中国国际收支平衡表是参照国际货币基金组织的国际收支平衡表的标准表式，根据复式记帐原理和有关核算原则，并结合中国实际情况而设计的。复式记帐法把每笔交易都用价值完全相等的两个帐目表示，货物、服务、收入等交易与资金流动按借方和贷方同时记录，贷方用（＋）表示，借方用（－）表示，遵循有借必有贷，借贷必相等的原理，并使借方与贷方金额相加为零。

国际收支平衡表主栏设四个项目：经常项目、资本项目、误差与遗漏、储备资产增减额；宾栏设三个项目：差额、借方、贷方。有经常交易、资本往来项目和误差遗漏项，线下项目包括储备资产项。差额是国际收支的总差额，总差额与线下项目储备资产变动净额在金额上相等，在符号上相反，两者之和为零。

合成租赁

线下项目合成租赁通常使用SPE所拥有公司的财产并将该资产回租给公司。由于使用了资产负债表外会计，因此公司可以使用合成租赁获得所有权的纳税利益，却不必在其资产负债表上将其作为负债列出。公司还可以利用SPE以外的某个实体签署同步租赁。例如，银行通常购买公司财产，并通过合成租赁将其回租给公司。租赁此财产的公司在资产负债表上避开负债，但仍可以从其税单中减免利息和折旧。美国财务会计准则委员会现在要求在公司的资产负债表上列出SPE。萨班斯-奥克斯利法的第401(a)款规定，年度和季度财务报表应公开所有重要的资产负债表外的交易、约定和义务。这些规则还规定，大多数公司应以“易于阅读的表格格式”参考提供已知合同义务的概述。这个新规定已经从根本上结束了SPE和合成租赁的年代，尽管它们仍是合法方法。

开支控制
增加公司的开支似乎不是增加收益的方法，但它依赖于何时需要增加这些收益。增加开支存在合法和非法的动机，在收益高于预期时购买设备则属于合法动机。下面是一个有关非法增加收益的示例。经理的红利取决于他是否实现了特定的收益目标。超过目标收益水平后，该经理可能决定立即投入计划要在下一年投入的资金，这是因为今年获得更高的收入并不意味着他的红利更高。但在今年就投入计划要在下一年投入的资金却有助于确保他在下一年仍能达到收益目标。尽管这表面上看来与在收益较高时进行购买行为相同，但它取决于具体情况。如果早于计划时间进行购买不会对业务产生负面影响，那么可能没有问题。但在很多情况下却存在负面影响，例如，对于计算机设备而言，如果比预期时间提前六个月购买，实际购买的设备可能会有很大不同，六个月后电源、功能和价格可能发生显著变化。

延迟开支
进行会计欺诈的公司会将实际的日常开支计入资本开支。时代华纳公司被指控于1992年至1996年之间从事各种证券欺诈（以及其他欺诈）行为。在一宗大型案件的一部分中，时代华纳被指控将广告开支（创建那些分发的CD和软盘的费用）列为资本开支而不是日常开支。这种行为虚报了公司的盈利能力并导致股价上升，而磁盘本应在邮寄时支付费用。在后面的案例研究中，您将了解到世通公司也将实际的运营开支列为资本开支，总额高达数十亿美元。当公司赢得一个长期提供产品或服务的大订单时，它们应基于劳务合同费用分摊收入。据悉，某些公司在签注合同的季度内显示了这笔销售额和收入。

收入核算

产品已被订购但尚未交付给客户时就记录销售额当销售活动涉及允许客户返还商品的意外事件时也记录收入
通过加快正在进行的项目的预计完成百分比来夸大收入通过交付客户未订购的产品或通过交付缺陷产品并以全价而不是折扣价格记录收入来记录收入。

在从制造厂发送未装配的产品（必须建立一个单独的装配位置，并在产品实际交付给客户之前装配产品）时记录收入另一个例子是尝试通过“提前支付”未来开支并在当前季度记录它们以增加未来收益，这已在公司收购过程中完成。公司将付清（甚至预付）开支以便增加合并后的公司前几季度的每股盈余(EPS)。

一次性开支尽管此类开支用于只能发生一次以便使其不影响日常营运开支的事务，但它已在“受管理收入”领域遭到滥用。通过使“一次性”开支超出预算，公司随后将预算外的资金作为收入进行挪用。

研发销帐
公司增加其每股收入的另一种方法是通过进行中RandD（研发）销帐。以下是其运作方式：一家大公司收购了一家正在开发新技术的小公司，而该技术尚未商业化，因此这家大公司注销了相关的成本。后来，此项技术得到进一步开发并准备出售，但其研发开支就低很多了。现在，GAAP要求公司将该开支销帐。此费用将导致收入降低，并且必须在财务报表中公开。运营开支是公司运营的日常开销，资本开支则是长期资产（如设备）的业务开支。它们不是课税减免的业务开支，但可用于折旧或摊销，也就是说，可以通过在多年内分摊而延迟开支。

养老金计划操作
许多公司为其雇员指定了养老金收入计划，这些计划在员工退休时用来支付特定数量的养老金。公司应在其退休帐户中保留足够的资金，以便在公司破产时向每个员工支付养老金收入。公司投资这些资金很有意义，因为它会增加。某些公司并不投资于债券这样安全的领域，而是投资股票市场。会计规则允许将资金赚得的任何“额外”资金声明为公司利润。公司可以“估计”这些资金每年的增长额，而不是提供实际数额。它们使用估计值计算出计划向基金中投入的资金，以及它们可以带来的利润。公司很有可能因为低估完全投资养老金所需的缴款而夸大其收入。即使假设一个百分比点或更少也可能意味着公司资产负债表出现数千万元的差额。由于许多公司认为股市行情与二十世纪九十年代后期相同，投资养老金远不如股市回报率高，从而导致公司养老金计划投资不足。从操作公司收入角度而言，以上收入管理方法只是“冰山一角”。合法收入管理与“会计欺诈”之间有一个明显的区分。 ^[1]