多米尼400指数
多米尼400社会指数
创立于1990年5月的多米尼指数(Domini 400 Social Index)是美国第一个以社会性与环境性议题为筛选准则的指数。旨在为社会责任型投资者提供一个比较基准,并帮助投资者了解社会责任评选准则对公司财务绩效的影响。该指数由KLD研究与分析有限公司(KLD Research & Analytics, Inc.)编制。KLD公司作为世界著名的独立投资研究公司,专门为从事社会责任投资的基金与专业机构提供管理工具。社会责任投资指数重要性
美国第一个也是最著名的社会责任投资指数——多米尼400社会指数,其跟踪了精选的400家公司,最初运作的10年(1990年5月1日到2000年4月30日期间)的平均年收益率为20.83%,而同期标准普尔500指数的平均年收益率仅为18.7%。
这两个数据或许出乎很多投资者的意料。标准普尔500指数因其强大的市场代表性而闻名于美国股票市场,打败标准普尔500几乎等同于打败市场,这对绝大多数的基金经理来说都是难以完成的任务。但在社会责任指数面前,标准普尔500仍然略输一筹。
当然,不同国家或地区对社会责任投资存在理解和实践上的细节差异,多米尼指数的筛选准则未必符合每个投资者的标准。但多米尼指数所筛选出的400家公司都能符合一定程度的社会责任绩效,并且社会责任投资的良好理念对投资业绩给予了有力的支持。国际社会责任投资市场
这一成绩足以让社会责任投资的拥趸为之振奋,也为社会责任投资规模的扩大打下了坚实的基础。根据社会责任投资论坛2007年的报告,从1995年至2007年,社会责任投资的资产规模在美国成长了324%。
目前,最大的社会责任投资市场在美国,其次是英国、荷兰及瑞典。美国社会责任投资发展极为迅速,美国社会责任投资资产从1995年的6390亿美元增长到2007年的2.71万亿美元,并且在整个25.1万亿美元专业管理投资资产中,社会责任投资占到约九分之一。
社会责任投资正在成为全世界基金管理界不可忽视的一支投资力量。现今全世界已有21个国家拥有与社会责任投资相关的金融产品,投资者对社会责任投资的关注渐成全球趋势。
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